Ипотека до 70 лет и пять микрозаймов: новый портрет российского должника

Рынок розничного кредитования в России вошёл в фазу, когда цифры уже не складываются в привычную картинку «кредиты растут — заёмщиков больше». Теперь наоборот: людей с долгами становится меньше, а сама долговая гора продолжает подрастать.

По данным Банка России, во втором полугодии 2025 года общее число розничных заёмщиков в банках и МФО сократилось на 1,1 млн человек и составило 48,5 млн — это минимум с начала 2024 года. При этом суммарная задолженность за тот же период прибавила 0,9 трлн и достигла 39 трлн рублей.

То есть систему «лечат» через сужение круга допущенных к кредиту, а не через разгрузку уже существующих долгов.

В сегменте потребкредитов охлаждение выглядит довольно жёстко. Количество людей с кредитами наличными за полгода сократилось примерно на 1,4 млн, число пользователей кредитных карт откатилось назад — к уровню середины 2024 года.

В ипотеке история другая, но нервная. Средняя совокупная задолженность по ипотеке во втором полугодии 2025 года выросла до 4,2 млн рублей, плюс 5,2% за полгода. Число россиян, имеющих только ипотечный кредит, поднялось до 4,5 млн человек, а их долг вырос на 10,3%.

По данным анализа Банка России, доля выдач ипотек на срок 25–30 лет во втором полугодии 2025 года поднялась до 56%, прибавив 8 п.п. за полгода. 65% новых ипотечных заёмщиков по плану закроют кредит уже после 60 лет.

Причём примерно 19% выдач приходится на людей, которым к моменту полной выплаты будет 70–75 лет.

Отдельная линия — микрофинансовые организации. По количеству клиентов сегмент стагнирует, но по числу займов на человека и среднему долгу — растёт. Банк России фиксирует: во втором полугодии 2025 года доля клиентов МФО, имеющих пять действующих займов и более, увеличилась до 13,2%, плюс 0,9 п.п. за полгода.

На фоне роста количества действующих займов средняя задолженность на одного заёмщика МФО поднялась до 64,7 тыс. рублей. Совокупный долг в сегменте держится около 5,9 трлн рублей, почти без изменений за полгода. Получается парадокс: людей в МФО чуть меньше, а долгов на каждого — больше.

Банковское потребкредитование сжимается качественно, а не количественно. Крупные игроки не ушли из сегмента, но сменили модель.

В третьем квартале 2025 года средний размер кредита наличными достиг примерно 200 тыс. рублей, прибавив 36% к уровню годом ранее, а доля выдач сроком от четырёх до пяти лет выросла с 50% во втором квартале до 62% в четвёртом. То есть заявок меньше, отбор жёстче, а выданные кредиты крупнее и длиннее. Это снижает ежемесячную нагрузку, но делает профиль заёмщика сложнее: один отказ банка — и человек идёт в МФО или берёт вторую карту, чтобы перекрыть первую.

Если смотреть на всю картину, получается не «здоровое охлаждение», а переразметка риска. Регулятор через макропруденциальные надбавки и лимиты по долговой нагрузке действительно выбивает из системы наиболее уязвимых и рискованных новых заёмщиков. Но системная концентрация долга у уже закредитованных домохозяйств сохраняется. Долг растёт, число людей с доступом к кредиту сокращается, а долговой профиль единичного клиента усложняется — ипотека до 70 лет, пять микрозаймов, плюс карта.